1.工程机械板块近日有些回暖，一定程度上与上周五的政治局会议有关，会议中提到提到合理把握预算内投资和地方政府债券发行进度，估摸着眼瞅着当前经济不够景气，适当宽松搞一搞基建。不过基建的实施与财政支出、地产政策等各个方面息息相关，说起来容易，但是去实施起来还存在着一定的不确定性。

我们依旧留意到7月数据工程机械市场表现不佳，重卡和挖掘机销量同比分别下降了48%、3%。如此来看已经接连数月下降，一定程度上不难看出板块下行趋势，因此市场近日的表现大概率只是反弹而不是反转。有观点认为下游需求增加以及成本端的降价，有望使得板块重拾升势，但是目前实时性的改善并未出现。

2.央媒评论“精神鸦片”影响未成年人健康成长，港股的游戏板块直接崩了。其实关于规范游戏行业的消息早就有了，乍一看还以为是谁把老新闻又翻了出来。

其实当代青少年儿童玩游戏，其实和更早时期的人们爱看电视、打篮球等并没有多大实质区别。事情的实质还是归结在家庭教育的问题，如果简单把问题统统责怪于游戏，难免有些矫枉过正。

反观腾讯去年营收4820.64亿，国内网络游戏约占腾讯总营收的25%左右，而18岁以下未成年人在腾讯国内网络游戏流水仅占比为6%。夸张假设以后未成年人都不让充值游戏了，对腾讯的营收冲击也就大约在25%*6%=1.5%左右，影响可谓微乎其微。如若腾讯日后再度出现大跌，堪比当年禁酒令时期的机遇或许就要来了。

3.今天下午，市场监管总局对涉嫌哄抬价格的汽车芯片经销企业立案调查。消息一出，不少车规级半导体芯片公司股价也是应声下跌。在这里需要解释一下的是，对半导体公司的基本面是没有影响的，是对涉嫌囤货炒作的经销商进行打压处置，压缩中间环节所带来的成本增加，这是对市场是更有利的。

从短期来看半导体股价走势肯定会受到一定的影响。但是芯片价格还是会随着供需的紧张情况来定价，这是市场规律。同时打通经销环节更能促进汽车芯片的产业链健康发展。所以这次情绪性的下跌，并没有改变到半导体中长期发展逻辑。